Palo Alto Networks (PANW) — американский разработчик решений для защиты корпоративных сетей, облачной инфраструктуры и устройств от киберугроз. Аналитики Freedom Broker рекомендуют «Покупать» акции компании: переход заказчиков на комплексные платформы безопасности и рост регулярной выручки могут поддержать котировки. Целевая цена составляет $400, что предполагает потенциал роста 15,19% от текущей цены $347,25.
Факторы инвестиционной идеи:
- Коррекция создает точку входа. По оценке аналитиков, снижение акций на фоне жестких сигналов ФРС и роста доходностей казначейских облигаций открывает возможность для покупки. Стремление корпоративных клиентов сократить расходы способствует переходу от отдельных продуктов к единому поставщику кибербезопасности. Freedom Broker выделяет рентабельность свободного денежного потока на уровне 38–39%, многомиллиардный объем законтрактованных будущих доходов и превышение денежных средств над долгом. Эти факторы поддерживают финансовую устойчивость компании.
- Опасения конкуренции со стороны OpenAI аналитики считают преувеличенными. Эксперты разграничивают поиск уязвимостей в программном коде и комплексную защиту корпоративной инфраструктуры. Платформы Strata, Prisma и Cortex объединяют разные задачи безопасности и анализируют сетевой трафик в реальном времени с использованием Precision AI. По мнению Freedom Broker, такая интеграция укрепляет конкурентные позиции Palo Alto Networks, а возможные приобретения OpenAI в сфере аудита кода не означают прямого замещения ее решений.
- Предстоящая отчетность может превзойти ожидания. Переход крупных заказчиков на комплексные контракты поддерживает рост годовой регулярной выручки от решений безопасности нового поколения — NGS ARR, который, согласно обзору, превышает 30% год к году. Дополнительным драйвером выступает Cortex XSIAM: платформа автоматизирует расследование инцидентов и сокращает время реагирования с дней до минут. Аналитики допускают превышение прогнозов по операционной прибыли, свободному денежному потоку и прибыли на акцию. Долгосрочный ориентир компании по NGS ARR составляет $15 млрд.
Целевая цена: $400