Abbott сохраняет потенциал роста после квартального отчета, несмотря на слабый прогноз на II квартал

Аналитики подтвердили целевую цену бумаг на уровне $120 и рекомендацию «Покупать», несмотря на более осторожный прогноз компании на второй квартал.

По итогам отчетного периода выручка Abbott выросла на 7,8% год к году и достигла $11,16 млрд, превысив ожидания рынка. Основными драйверами роста стали сегменты Medical Devices и Established Pharmaceuticals, каждый из которых прибавил по 13,2%. В то же время подразделение Nutrition вновь осталось самым слабым направлением бизнеса, показав снижение продаж на 7,7%.

Как отметил старший аналитик Freedom Broker Илья Зубков, ключевым событием квартала стало завершение сделки по приобретению Exact Sciences, чьи результаты начали консолидироваться в отчетности Abbott с 23 марта. Это уже поддержало сегмент Diagnostics, который впервые за последние три года показал признаки восстановления.

По мнению эксперта, долгосрочный эффект от интеграции Exact Sciences может стать важным фактором роста компании. В частности, Abbott усиливает позиции на быстрорастущем рынке ранней диагностики онкологических заболеваний.

Дополнительным преимуществом аналитик назвал устойчивую динамику сегмента Medical Devices. Продажи медицинских устройств достигли $5,5 млрд, а наиболее сильный рост зафиксирован в направлениях Electrophysiology, Rhythm Management, Heart Failure и Diabetes Care. Это подтверждает высокую конкурентоспособность продуктового портфеля компании.

Компания обновила прогноз на 2026 год с учетом сделки. Abbott ожидает скорректированную прибыль на акцию в диапазоне $5,38–$5,58, однако ориентир на второй квартал оказался ниже ожиданий рынка. Несмотря на это, аналитики считают влияние пересмотра ограниченным и сохраняют позитивный взгляд на бумаги компании.