Freedom Broker Mosaic компаниясының акциялары бойынша ұсынысын «Сатып алу» деңгейіне өзгертті

Freedom Broker Mosaic компаниясының (MOS) акциялары бойынша ұсынысын «Сату» деңгейінен «Сатып алу» деңгейіне көтеріп, мақсатты бағасын $32-ге дейін арттырды. Акциялардың қазіргі бағасы шамамен $22,9 болғандықтан, өсу әлеуеті 40%-ға жуық.

Mosaic фосфат және калий тыңайтқыштарын өндірумен және сатумен айналысады. Компания фосфаттар, калий тыңайтқыштары және Бразилия мен Парагвайдағы операцияларды қамтитын Mosaic Fertilizantes сегменттері арқылы жұмыс істейді. Mosaic өз өнімдерін әлемнің шамамен 40 еліне жеткізеді.

Талдаушылардың пікірінше, компанияның фосфат бизнесінің табыстылығына қысым уақытша сипатта болды және Ормуз бұғазы арқылы кеме қатынасындағы іркілістерден кейін күкірт құнының күрт өсуімен байланысты еді. Олардың бағалауынша, шикізат жеткізілімдерінің қалыпқа келуі маржаның қалпына келуіне мүмкіндік беріп, компания бағасының дағдарысқа дейінгі деңгейлерге қайта оралуына қолдау көрсетеді.

Freedom Broker мәліметінше, АҚШ пен Иран арасындағы келісім Ормуз бұғазы арқылы транзиттің қайта жандануын қарастырады. Талдаушылар алдағы айларда логистика біртіндеп қалпына келіп, күкірт бағасының төмендеуін күтеді.

Олардың пікірінше, Mosaic-ке қосымша қолдауды калий бизнесі қамтамасыз етеді. Бірінші тоқсанда бұл сегменттің EBITDA көрсеткіші $275 млн, ал түсімі $667 млн болды. Компания өндіріс көлемі шамамен 9 млн тонна деңгейінде болады деген болжамын растады. Талдаушылар бұл бизнестің Таяу Шығыстағы жағдайға байланысты тәуекелдерге азырақ ұшырайтынын атап өтті.

Freedom Broker 2027 қаржы жылында күкірт шығындары қалыпқа келгеннен кейін Mosaic компаниясының EBITDA көрсеткіші шамамен $2,28 млрд болады деп болжайды. Талдаушылардың ойынша, нарық компанияның қаржылық нәтижелерін қалпына келтіру әлеуетін әлі толық бағалаған жоқ.

Жеке инвестициялық ұсыныс болып табылмайды.