Наши комментарии и ожидания
Внешний фон. S&P 500 вчера показал неплохой рост вторую сессию подряд, обновив исторические максимумы в 41-й раз в этом году. Это вторая положительная торговая сессия накануне публикации данных по инфляции. Протоколы ФРС показали, что Джером Пауэлл в прошлом месяце выступил против сокращения на 50 базисных пунктов, хотя некоторые политики настаивали на более скромном снижении на четверть пункта. Из экономических новостей стоит отметить рост оптовых запасов на 0,1% м/м в августе.Сегодняшний отчет по инфляции, как ожидается, может продемонстрировать сдержанный рост цен в сентябре: базовый показатель (Core CPI) вырастет на 0,2% в месячном исчислении, а общий ИПЦ — на 0,1%.Тем временем ураган категории 3 Милтон обрушился на западное побережье Флориды со скоростью ветра 205 км/ч. В Европе индексы также показали рост, но новых максимумов достигнуто не было. В Азии с утра индексы Японии и Кореи умеренно растут, а гонконгский Hang Seng прибавляет 2,6%. В субботу власти Китая проведут брифинг по фискальной политике. Нефть торгуется по $76,9 за баррель. Запасы сырой нефти в США выросли на 5,81 млн баррелей за прошлую неделю, что превзошло прогнозы, согласно данным EIA. Bloomberg сообщает, что возвращение экспорта ливийской нефти оказывает давление на европейские цены, так как средиземноморские нефтеперерабатывающие заводы сокращают закупки за пределами региона.
Облигации. Доходность 10-летних гособлигаций США продолжила расти и сейчас составляет 4,07%. BlackRock заявила, что доходность облигаций теперь «ближе к справедливой» после резкой распродажи в начале августа. Pimco рекомендует покупку пятилетних облигаций, так как центральные банки продолжают снижать ставки. Компания ожидает дальнейшее увеличение наклона кривой доходности США, поскольку дефицит бюджета оказывает давление на длинные сроки облигаций.
Индекс KASE. KASE вчера закрылся нейтрально, и ни одна из бумагне показала отклонения цены более чем на 0,5% по итогам дня. В настоящий момент на местном рынке сохраняется локальный нисходящий тренд с уровнем поддержки около 5080 пунктов.
Акции индекса. Наибольшую заметную динамику вчера показал Казатомпром. Котировки компании колеблются на 4% в разные стороны от сессии к сессии в условиях сохраняющегося широкого бокового тренда. Технически подобное движение может продолжаться еще около месяца, однако мы обращаем внимание на рост цен на уран. Котировки достигли $83,5 за фунт, увеличившись на 5,3% с 19 сентября. Технические индикаторы также выглядят положительно: была пробита нисходящая трендовая линия и 50-дневная скользящая средняя.
Валюта. Рост доллара усиливается в контексте укрепления американской валюты на мировом рынке. Следует отметить, что на графике USDKZT произошел пробой вверх из восходящего канала, что сигнализирует о разгоне доллара на местном рынке. Ослабление тенге часто происходит волнообразно, и задача заключается в определении момента перекупленности доллара через дивергенции на графике USDKZT.