Мұнай $100-ден асты: Freedom сарапшылары АҚШ нарығына қысымды түсіндірді

Мұнай бағасының өсуі инфляциялық тәуекелдерді күшейтеді, қазынашылық облигациялар кірістілігін арттырады және америкалық акцияларға қосымша қысым жасайды, деп атап өтті Freedom Broker сарапшылары. Мұндай жағдайға ең сезімтал — өсім компаниялары, циклдік салалар және шағын капитализациялы қағаздар.

Brent барреліне $101,2-ге дейін көтерілді

Сауда қорытындысы бойынша мұнай Brent 3,4%-ға қымбаттап, барреліне $101,2 болды. Котировкалар 22 мамырдан бергі жабылудың ең жоғары деңгейіне қайта оралды. Өсудің негізгі факторы ретінде сарапшылар Таяу Шығыстағы қақтығысты атайды. Мұнай WTI 3,28%-ға өсіп, барреліне $96,07 болды. Бір айда оның бағасы 20,43%-ға, ал бір жылда — 52,56%-ға артты.

Freedom Broker бағалауынша, энергия тасымалдаушылар бағасының қымбаттауы инфляцияға қатысты алаңдаушылықты күшейтеді. Қымбатырақ жанармай өндірістік шығындарға да, баға динамикасына да әсер ете алады, бұл Федералдық резерв жүйесінің қатаң ақша-кредит саясатының сақталу ықтималдығын арттырады.

Облигациялар кірістілігі 2023 жылғы қарашадан бергі максимумға жетті

Мұнай котировкаларының өсуі және жұмыспен қамту бойынша күшті есеп аясында АҚШ-тың он жылдық қазынашылық облигацияларының кірістілігі 5 базистік пунктке көтеріліп, 4,84%-ға жетті. Көрсеткіш 2023 жылғы қарашадан бергі ең жоғары деңгейге шықты. Қосымша фактор ретінде АҚШ Қазынашылығының бұрын жарияланған ең төменгі $4 млрд деңгейімен салыстырғанда ұзақ мерзімді облигацияларды $6 млрд-қа дейінгі сомаға кері сатып алатыны туралы мәлімдемесі болды. Бұл көлем нарық қатысушыларының бір бөлігі күткеннен төмен болып шықты.

Кейінірек он жылдық қазынашылық қағаздардың сәтті орналастырылуы қарыз нарығындағы қысымды әлсіретіп, олардың кірістілігі күн ішіндегі максимумдардан шегінді. Дегенмен ол 4,84% маңында қала берді.

Мемлекеттік облигациялар кірістілігінің өсуі инвесторлар талап ететін кірістілікті басқа активтер бойынша да арттырады. Мұндай жағдайда қысым әдетте болашақ ақша ағындарына қатысты күтулерге едәуір тәуелді өсім компанияларының акцияларына күштірек әсер етеді.

АҚШ индекстері сауданы төмендеумен аяқтады

АҚШ-тың негізгі қор индекстері минус аймақта жабылды. S&P 500 0,48%-ға төмендеп, 7636 пункт болды, Nasdaq 100 — 0,29%-ға төмендеп, 29 422 пунктке түсті. Dow Jones 0,77% жоғалтып, сессияны 52 381 пункт деңгейінде аяқтады, ал Russell 2000 1,32%-ға төмендеп, 2921 пункт болды.

Сонымен бірге S&P 500 динамикасы кең нарықтың әлсіздігін толық көрсете алмады. Индекс құрамында арзандаған компоненттер саны өскендер санынан төрт еседен астам көп болды. Тең салмақталған RSP қоры 0,96%-ға төмендеді. VIX құбылмалылық индексі 0,74 пунктке көтеріліп, 16,46-ға жетті. Ең күшті қысым шағын капитализациялы компанияларға және пайыздық мөлшерлемелерге сезімтал сегменттерге түсті.

Ірі өсім компаниялары 0,35% жоғалтты, ал құн акциялары 0,60%-ға төмендеді. Орта сегментте өсім қағаздары 1,04%-ға арзандады, ал құн компаниялары — 1,18%-ға. Шағын капитализациялы компаниялар арасында тиісті көрсеткіштер минус 1,63% және минус 1,02% болды.

Энергетика өсім көрсеткен жалғыз сектор болды

Мұнайдың қымбаттауы энергетикалық компаниялардың акцияларын қолдады. XLE қорымен ұсынылған S&P 500 энергетика секторы 0,83%-ға өсіп, сауда күнін өсіммен аяқтаған жалғыз сала болды. Негізгі аутсайдерлер — 1,51% жоғалтқан өнеркәсіп секторы және 1,34%-ға төмендеген циклдік тұтыну тауарларын өндірушілер. Коммуналдық компаниялар 1,17%-ға, циклдік емес тұтыну тауарлары — 1,15%-ға, жылжымайтын мүлік — 1,12%-ға, ал шикізат секторы — 1,06%-ға арзандады.

IT-секторы күнді нөлге жуық деңгейде аяқтады. Freedom Broker сарапшылары технологиялық және жасанды интеллектпен байланысты компаниялардың динамикасы әркелкі болғанын атап өтеді, сондықтан болып жатқанды ІИ-сегментіндегі кең ауқымды распродажа деп атауға болмайды.

Ең ірі оң үлес қосқан бес компания нарыққа шамамен 24 базистік пункт қосты, ал негізгі бес аутсайдер шамамен 30 базистік пунктке төмендеуді қамтамасыз етті. Олардың жиынтық таза үлесі SPY 46 базистік пунктке төмендеген кезде шамамен минус 6 базистік пунктті құрады. Бұл ең ірі технологиялық компаниялардан тыс кеңірек қысым бар екенін көрсетеді.

Жеке инвестициялық ұсыныс болып табылмайды.