Acacia Research (NASDAQ: ACTG) объявила о сделке с хедж-фондом Starboard Value с целью оптимизации структуры капитала.
Starboard Джеффа Смита инвестирует более $245 млн в дополнительный капитал и конвертирует свои доли участия в Acacia в акции.
Starboard реализует 5 млн варрантов серии А по цене $3,65 за акцию, в результате чего получит около 11,5% акций Acacia и около 27,5% голосующих акций. Acacia проведет размещение прав в 1 квартале 2023 года по цене $5,25 за акцию для всех акционеров, и Starboard обязалась купить не менее 15 млн акций. Компания предложит 0,25 новых акций на каждую размещенную акцию, максимальное количество акций составит более 38 млн штук.
Starboard реализует оставшиеся примерно 31,5 млн варрантов серии B по цене $3,65 за акцию. После закрытия вышеуказанных сделок структура капитала Acacia будет полностью состоять из акций. Партнер Starboard Гэвин Молинелли будет назначен председателем совета директоров Acacia. Acacia также сообщила, что генеральный директор Клиффорд Пресс уходит в отставку, а ее главный операционный директор М.Дж. Макналти назначен временным генеральным директором. Совет директоров проведет поиск постоянного генерального директора.