Paramount Skydance (PSKY) получила преимущество в борьбе за покупку Warner Bros. Discovery (WBD) после того, как Netflix (NFLX) отказался повышать свое предложение.
Netflix подтвердил отказ от участия в тендере на приобретение Warner Bros. Discovery. Компания заявила, что цена, необходимая для выравнивания с последним предложением Paramount Skydance, делает сделку финансово непривлекательной, поэтому стриминговый сервис не стал продолжать торги.
Совет директоров Warner Bros. Discovery еще должен официально расторгнуть ранее согласованное соглашение с Netflix и рассмотреть предложение Paramount Skydance. Генеральный директор Warner Bros. Discovery Дэвид Заслав заявил, что одобрение сделки с Paramount Skydance, по его мнению, создаст значительную ценность для акционеров. Он также отметил потенциал объединенной компании и перспективы совместной работы над созданием контента.
Paramount Skydance вела активную кампанию за приобретение Warner Bros. Discovery и на прошлой неделе вернула компанию к переговорам, предложив более высокую денежную компенсацию. По данным The New York Times, Warner Bros. Discovery сочла предложение Paramount Skydance о покупке компании за $111 млрд более выгодным по сравнению с соглашением, подписанным с Netflix в декабре.
25 февраля Paramount Skydance повысила предложение до $31 за акцию после того, как прежняя цена в $30 за акцию была отклонена как менее выгодная. После этого Netflix окончательно отказался от сделки, отметив, что покупка Warner Bros. Discovery рассматривалась как опциональное дополнение, а не как стратегическая необходимость.
В дополнение к этому Paramount Skydance гарантирует выплату неустойки в размере $7 млрд Warner Bros. Discovery в случае, если сделку заблокируют антимонопольные органы, а также берет на себя выплату $2,8 млрд неустойки за разрыв контракта с Netflix, подчеркивает аналитик Freedom Finance Global Сакен Исмаилов. В дополнение к этому Paramount Skydance согласилась выплачивать ticking fee $0,25 за акцию за каждый квартал задержки закрытия сделки. Общая сумма предложения Paramount Skydance оценивается примерно в $111 млрд. Совет директоров Warner Bros. Discovery официально заявил, что новая заявка Paramount «может обоснованно привести к более выгодному предложению».
Рынок бурно и позитивно отреагировал на окончание войны ставок между Paramount Skydance и Netflix, после закрытия рынка акции PSKY растут примерно на 7%, а акции NFLX растут примерно на 9%.