Наши комментарии и ожидания
Внешний фон. S&P 500 вчера снизился на 0,2%, прервав серию из четырёх сессий роста. Давление на акции оказывала ситуация на долговом рынке: доходности американских гособлигаций в течение дня вновь повышались. Однако высокий спрос на аукционе 10-летних бумаг объёмом $39 млрд помог остановить распродажу, и к закрытию их доходность вернулась примерно к 5,28%. Опубликованный протокол сентябрьского заседания ФРС показал, что большинство участников считают вероятным ещё одно повышение ставки до конца года из-за сохраняющегося инфляционного давления. В Европе снижение оказалось более заметным: Stoxx 600 потерял 1%, DAX — 1,4%, FTSE 100 — 0,8%. Продажи государственных облигаций распространились и на другие страны еврозоны, а банковские акции оказались среди лидеров снижения. Инвесторов беспокоили потенциальные потери банков по вложениям в гособлигации и последствия удорожания кредитования. Brent по итогам среды подешевела на 0,4%, до $100,2 за баррель, однако сегодня утром вновь поднялась примерно до $102,3 на фоне усиления атак на судоходство в Персидском заливе. В Азии преобладают негативные настроения на фоне роста цен на нефть и нестабильности на долговом рынке. Nikkei снижается на 1,4%, Kospi — на 2,6%. С утра сообщается, что Broadcom намерена привлечь $50 млрд, а SpaceX — $40 млрд, что усиливает опасения относительно роста долговой нагрузки технологических компаний. Фьючерсы на S&P 500 теряют около 0,2%.
Индекс KASE. KASE вчера вырос на 0,3%, преимущественно благодаря акциям БЦК, рост которых компенсировал снижение Kaspi и Народного банка. В течение сессии индекс поднимался выше 7900 пунктов, однако удержать большую часть внутридневного роста не удалось. Объём сделок с индексными акциями увеличился в 24,4 раза, до 18,8 млрд тенге. Почти 97% этого оборота пришлось на специализированные торги по обратному выкупу акций БЦК.
Акции индекса. БЦК стал главным лидером роста, прибавив 3,8%, до 5066 тенге. В тот же день банк завершил выкуп 4,13 млн собственных акций на 18,2 млрд тенге. Специализированные торги прошли по цене 4399 тенге за бумагу, существенно ниже рыночного закрытия, поэтому сложно воспринимать вчерашний рост как однозначный сигнал к продолжению восходящей динамики. Тем не менее котировки закрылись на максимумах с ноября прошлого года, и если сегодня бумаги не откатятся обратно, то с технической точки зрения это будет позитивным сигналом. Kaspi снизился на KASE на 1,4%, его ADS на Nasdaq также потеряли 1,4%, завершив сессию на отметке $91,87. Акции Народного банка подешевели на 1,1%, а ГДР на LSE — на 2,2%, до $32,65. «Казатомпром» на местном рынке прибавил 0,3%, однако его ГДР снизились на 2,4%, до $64,9. Здесь негатив сопровождался продажами во всём урановом секторе, который, несмотря на ранее появившиеся позитивные технические сигналы, не смог развить дальнейший рост. Solidcore, напротив, вырос на 0,8%, до $13,1, несмотря на снижение золота на 1,6%. Отметим, что на AIX котировки сейчас подают признаки выхода на плато.
Валюта. USDKZT сегодня показывает небольшой рост после снижения в течение двух сессий подряд. Текущее положение котировок указывает на то, что в ближайшие недели пара может закрепиться вблизи отметки 450 тенге с диапазоном колебаний примерно ±10 тенге.