Наши комментарии и ожидания
Внешний фон. S&P 500 продолжил рост после того, как отскочил от 50-дневной скользящей средней. Нефть продолжила падение, опустившись ниже $90, в то время как укрепились надежды на дипломатическое решение ситуации в Персидском заливе с открытием Ормузского пролива. Высокопоставленный чиновник администрации сообщил, что оценивает вероятность скорого подписания соглашения в 80–85%. Дональд Трамп заявил, что, по его мнению, соглашение может быть подписано в выходные или в понедельник. Министр иностранных дел Ирана Аббас Арагчи отметил, что Исламабадский меморандум о взаимопонимании «никогда не был так близок к завершению». Уже сегодня утром стало известно, что США и Иран достигли соглашения о возобновлении работы Ормузского пролива. На этом фоне трейдеры перенесли свои ожидания по повышению процентной ставки ФРС на следующий год. Данные, опубликованные в пятницу, показали, что потребительские настроения в США в начале июня впервые за четыре месяца выросли, поскольку снижение цен на бензин принесло некоторое облегчение американцам. Потребители ожидают, что цены вырастут на 4,6% г/г в течение следующего года. Напомним, что следующее заседание под председательством Уорша пройдет уже в эту среду. В Европе в пятницу индексы показали уверенный рост на 1,6–1,9%, а сегодня с утра прибавляют еще 1,3– 1,9% по фьючерсам на Stoxx 600 и DAX. В Азии настроения также позитивные: японский Nikkei 225 подскочил на 5%, а корейский Kospi — на 5,2%. Фьючерсы на индекс S&P 500 показывают рост сразу на 2,1%. Нефть сегодня опускается чуть ниже 200-дневной скользящей средней, торгуясь по $83,3 за баррель Brent.
Индекс KASE. KASE в пятницу вырос на 1,2%, чему способствовала позитивная волна с западных рынков. Сегодня позитивный настрой сохраняется, однако, поскольку ГДР и ADS не показали сущестенного роста, открытие на KASE проходит с умеренным плюсом в 0,3%.
Акции индекса. В пятницу акции Kaspi выросли на 3,5%, при этом на Nasdaq ADS упали на 2,1%, что может вызвать диссонанс на местном рынке, из-за чего котировки сегодня могут стать якорем для рынка, даже несмотря на внешний позитив. При этом сами ADS на рынке США на минувшей сессии тестировали одновременно 100- и 200-дневную скользящие средние, что могло стать причиной снижения и игнорирования общего позитива на рынке США. Казатомпром же закрылся нейтрально, так же как и остальные урановые компании, проигнорировав рост индексов. Сегодня на открытии LSE ГДР растут на 1,5%. По результатам нейтрального отчета за первый квартал мы немного снизили целевую цену акций с 35 500 до 33 500 тенге, сохранив рекомендацию «держать». Чистый убыток акционеров составил 30 тенге на акцию, что почти полностью объясняется курсовой разницей и отрицательным вкладом ассоциированных предприятий. ГДР Народного банка сегодня растут на 0,8%, однако какого-либо сильного прорыва пока не наблюдается. Мы наблюдаем активный рост котировок золота вторую сессию подряд, поэтому акции Solidcore могут вновь стать локально интересными.
Валюта. Доллар сегодня пытается подняться выше предыдущего максимума на отметке 491,6 тенге, установленного 1 июня.